Dividenden sind die erfreulichen Ausschüttungen von Bargeld, die Sie von Ihren Aktien und Investmentfonds erhalten. Unternehmen können auch Dividenden erhalten, indem sie Dividendenaktien anderer Unternehmen besitzen. Die Bilanzierungsmethode, mit der eine Anlegergesellschaft die von einem Beteiligungsunternehmen erhaltenen Dividenden – das Geschäft, in das sie investiert hat – erfasst, hängt davon ab, wie viel Beteiligungsunternehmen der Anleger besitzt.
Steuern
Bei der Equity-Methode wird davon ausgegangen, dass der Anleger eine gewisse Kontrolle über die Handlungen des Beteiligungsunternehmens hat. Allgemein anerkannte Rechnungslegungsgrundsätze gehen davon aus, dass ein Anleger über genügend Kontrolle verfügt, um die Anwendung der Equity-Methode zu rechtfertigen, wenn er 20 bis 50 Prozent der Stammaktien des Beteiligungsunternehmens besitzt. Der Anleger kann jedoch die Equity-Methode vermeiden, wenn er zur Zufriedenheit des Internal Revenue Service nachweisen kann, dass eine solche Kontrolle eine Illusion ist. Zum Beispiel könnte das Beteiligungsunternehmen den Anleger feindselig betrachten und den Rat des Anlegers ignorieren. Der Anleger kann sogar formell zustimmen, das Stimmrecht auf die Beteiligungsaktien aufzugeben, um zu behaupten, dass ihm der Einfluss fehlt.
Dividenden
Unternehmen schütten Dividenden aus dem als Gewinnrücklagen bezeichneten Eigenkapitalkonto aus, in dem die kumulierten Gewinne des Unternehmens erfasst werden. Dividenden sind für den Zahler nicht steuerlich absetzbar. Sie stellen die Umwandlung von Eigenkapital in Kapitalerträge dar. Diese Umwandlung verringert das gesamte Eigenkapital der Gesellschaft, wodurch sich der Wert jeder Stammaktie verringert. Wenn ein Anleger beispielsweise Aktien im Wert von 1,000 USD besitzt, die eine Dividende von 50 USD ausschütten, sinkt der Kurs nach der Dividende der Aktie, wodurch sich der Wert der Aktien auf etwa 950 USD verringert. Eine Person würde die 50 USD als Dividendeneinnahmen verbuchen. Ein Unternehmen nach der Equity-Methode würde dies nicht tun.
Käufe und Einnahmen
Nach der Equity-Methode erstellt eine investierende Gesellschaft ein langfristiges Vermögenskonto mit einem Anfangssaldo, der dem für die Aktien des Beteiligungsunternehmens gezahlten Bargeld entspricht. Unternehmen geben vierteljährlich ihre Einnahmen oder Verluste für den Zeitraum bekannt. Eine Investorengesellschaft passt den Buchwert ihrer Investition um ihren anteiligen Anteil an den Gewinnen und Verlusten des Beteiligungsunternehmens an. Wenn eine investierende Gesellschaft beispielsweise 25 Prozent der Stammaktien des Beteiligungsunternehmens besitzt, erhöht sie den Buchwert ihrer Beteiligung um 250,000 USD, wenn das Beteiligungsunternehmen für den Zeitraum einen Gewinn von 1 Mio. USD ausweist. Der Anleger erfasst den Gewinn in seiner Gewinn- und Verlustrechnung und weist den neuen Buchwert seiner Anlage in seiner Bilanz aus.
Dividendenbehandlung
Anleger behandeln Dividenden nicht als Umsatz nach der Equity-Methode. Stattdessen zieht der Anleger den Bardividendenbetrag vom Buchwert der Anlage ab. Diese Behandlung erkennt an, dass der Wert der Investition durch die Barausschüttung gesunken ist. Da der Anleger diesen Effekt sofort in seiner Bilanz erfasst, wäre es eine Doppelzählung, die Dividende auch als Umsatz zu verbuchen. Sollte der Anleger genügend Aktien verkaufen, um seinen Investitionsanteil unter 20 Prozent zu senken, könnte er die Kostenmethode oder die Fair-Value-Methode anwenden. Der Investor würde dann Dividenden als Umsatz verbuchen. Wenn der Investor seinen Eigentumsanteil auf über 50 Prozent erhöht, würde er das Beteiligungsunternehmen als Tochterunternehmen behandeln und eine konsolidierte Bilanzierung anwenden.